Triodos Investment Management

  • filiale à 100% de la Banque Triodos
  • leader mondial en ‘impact investing’
  • 2,5 milliards d’euros d’actifs sous gestion
  • gestionnaire de 19 fonds
  • actif dans différents secteurs durables, du microcrédit aux arts et à la culture.

Introduction

Triodos Investment Management est une filiale à 100% de la Banque Triodos. Elle est chargée de la gestion des fonds de placement de la Banque et est un leader mondialement reconnu dans le domaine de l’investissement à impact sociétal (‘impact investing’).

Triodos Investment Management gère des investissements directs dans différents secteurs, tels que le climat et l’énergie, la finance inclusive, le commerce équitable, l’agriculture et l’alimentation biologiques, les arts et la culture, l’immobilier durable, ainsi que dans les actions d’entreprises cotées dont les performances environnementales, sociales et de gouvernance sont supérieures à la moyenne.

À la fin 2013, Triodos Investment Management gérait 19 fonds investis en Europe et sur les marchés émergents, avec différents profils de risque et types d’instruments financiers. Les actifs sous gestion ont augmenté de 15% en 2013, conformément aux objectifs, pour totaliser 2,5 milliards d’euros.

Tant les particuliers que les institutions peuvent investir dans ces fonds. Les fonds destinés aux particuliers sont distribués par différentes banques, dont les succursales de la Banque Triodos. Triodos Investment Management entretient des relations directes avec les investisseurs institutionnels et les ‘family offices’ ayant investi dans ses fonds.

Le développement et la performance des différents fonds ont un impact sur les résultats financiers de Triodos Investment Management. C’est pourquoi nous vous proposons ici un aperçu des unités opérationnelles et de l’ensemble des activités des fonds, de leur profil de risque et de leurs perspectives.

Objectif stratégique : croissance et innovation

La principale mission de Triodos Investment Management est de faire « travailler » l’argent au bénéfice de changements positifs. Son objectif consiste plus particulièrement à servir de catalyseur dans la transition vers une économie où la planète et ses habitants occuperaient une place privilégiée, conformément à la vision et à la mission de la Banque Triodos.

Pour atteindre cet objectif, Triodos Investment Management vise la croissance des actifs sous gestion dans chacun de ses fonds et lance de nouveaux fonds innovants. Elle est convaincue que de plus en plus d’investisseurs recherchent des placements crédibles, ayant un impact réel. En 2013, Triodos Investment Management s’est donné comme objectif de réaliser une croissance de 10 à 15% du volume total des actifs sous gestion, par le biais de fonds existants et nouveaux. Malgré le contexte difficile, Triodos Investment Management a réussi à atteindre son objectif, augmentant de 15% ses actifs sous gestion.

En 2013, Triodos Investment Management s’est également fixé comme priorité d’élargir la base de ses investisseurs, en attirant de petits investisseurs institutionnels, des ‘family offices’ et des particuliers fortunés.

Triodos Investment Management est continuellement à la recherche de solutions financières permettant de relever les défis sociaux et environnementaux. Dans ce but, elle a développé deux nouveaux produits d’investissement dont le Triodos Organic Growth Fund, lancé en janvier 2014.

La Banque Triodos et Triodos Investment Management ont accumulé plus de 20 ans d’expérience dans des produits d’investissement porteurs de changements sociaux et économiques durables. En conséquence, Triodos Investment Management est désormais reconnue comme pionnier dans l’investissement à impact sociétal, dont les bénéfices se calculent à la fois en termes sociaux, environnementaux et financiers.

Faits marquants en 2013 :

  • Contribution à la réduction de plus de 1,2 million de tonnes de CO2, ce qui équivaut à la consommation d’électricité de 851.000 ménages européens, grâce à la fourniture de 1.293 MW générés par des sources d’énergie renouvelables.
  • 102.519 exploitations agricoles de petite taille dans 22 pays du monde entier, ont été payées directement au moment de la livraison de leur récolte, via nos mécanismes de financement commercial. Ceux-ci ont permis d’introduire 13 produits biologiques et issus du commerce équitable sur les marchés internationaux.
  • Dans le domaine des arts et de la culture, Triodos Investment Management a géré des actifs à hauteur de 103 millions d’euros et les a utilisés pour financer des projets ayant attiré 2,5 millions de visiteurs et permis à 1.800 artistes d’avoir accès à des infrastructures abordables.
  • Dans le secteur immobilier, Triodos Investment Management a amélioré la qualité et la durabilité de l’environnement bâti grâce à la gestion de bâtiments durables, émettant entre 60% et 75% de CO2 de moins que la moyenne des bâtiments traditionnels.
  • Triodos Investment Management a augmenté le volume de ses fonds de finance inclusive, qui atteignent désormais 533 millions d’euros. Ces fonds ont financé 110 institutions de finance inclusive, en phase de développement ou déjà établies, en Amérique latine, en Asie et en Afrique. Au total, 8,4 millions de personnes à faibles revenus ont pu bénéficier de prêts et 7,9 millions de personnes à faibles revenus ont pu avoir accès à des produits d’épargne proposés par ces institutions.

Dialogue avec les entreprises cotées

Triodos Investment Management offre aux particuliers et aux institutions l’opportunité d’investir dans des entreprises cotées en Bourse qui satisfont aux critères les plus stricts de la Banque Triodos en matière d’environnement, de politique sociale et de gouvernance.

Par le biais des fonds SICAV I, qui sont des fonds d’investissement socialement responsable (ISR), les investisseurs participent à un mouvement visant à encourager les plus grandes entreprises mondiales à adopter des pratiques plus durables. C’est dans ce cadre qu’en 2013, Triodos Investment Management a engagé un dialogue avec près de 90% des 291 entreprises qui font partie de l’univers d’investissement durable de la Banque Triodos.

En 2013, les fonds ISR totalisaient 672 millions d’euros d’actifs sous gestion, investis dans des entreprises cotées figurant parmi les meilleures ou pionnières dans leur domaine d’activité, mais aussi dans des obligations d’États européens et des obligations d’entreprises.

Performance des fonds

En 2013, le total des actifs sous gestion de Triodos Investment Management a crû de 306 millions d’euros, pour atteindre 2,5 milliards d’euros, soit une augmentation de 14% (7% en 2012).

Cette croissance est principalement imputable à l’importante hausse des fonds[1] investis sur les marchés émergents – Triodos Fair Share Fund (+32%) et Triodos Microfinance Fund (+33%). Les investissements dans Triodos SICAV I, les quatre fonds ISR investissant dans des entreprises cotées, ont également enregistré une croissance globale de 33%. Suite à l’absorption du portefeuille d’investissement de BNP Paribas Groenfonds par Triodos Groenfonds et une campagne de marketing particulièrement réussie à la fin de l’année, ce dernier fonds a crû de 31%.

Triodos Cultuurfonds et Triodos Renewable Europe Fund, en revanche, ont enregistré des sorties de capitaux. Ces deux fonds ont cependant pris des mesures pour contrer cette tendance.

Triodos Vastgoed Fonds, qui investit dans l’immobilier durable aux Pays-Bas, s’est restructuré en 2013, passant d’un statut de fonds ouvert à celui de fonds fermé. Les taux d’occupation supérieurs à la moyenne et les contrats de location à long terme avec les locataires dont bénéficie le fonds, en font un placement attrayant pour les investisseurs intéressés par le secteur immobilier.

[1] Chaque fonds de placement géré par Triodos Investment Management publie son propre rapport annuel. Le présent rapport étant publié avant l’approbation des chiffres de ces fonds par leurs Conseils d’administration respectifs, seuls les chiffres publiés dans le rapport annuel de ces fonds sont considérés comme officiels et approuvés.